Cómo calcular el capital de trabajo neto: definición y fórmula

¿Qué es el capital de trabajo neto?

El éxito o el fracaso de una empresa depende en gran medida de la capacidad de esa empresa para utilizar sus activos de manera eficaz. Un activo es un artículo que posee una empresa, como efectivo en una cuenta bancaria, montos adeudados por los clientes y equipo. Cuando una empresa utiliza sus activos de manera eficaz, puede generar ingresos para aumentar aún más sus activos y pagar sus pasivos. Un pasivo es un artículo que una empresa debe, como una factura pendiente de un proveedor o una hipoteca o préstamo. Una empresa puede determinar su capacidad para pagar sus pasivos a medida que vencen mediante el cálculo del capital de trabajo neto. El capital de trabajo neto es una medida financiera que determina si una empresa tiene suficientes activos líquidos para pagar sus facturas que vencen en un año o menos. Los activos son líquidos si se pueden convertir rápidamente en efectivo. Los ejemplos incluyen efectivo, montos adeudados por los clientes, inversiones a corto plazo y valores negociables e inventario.

Cálculo del capital de trabajo neto

El capital de trabajo neto se calcula restando el total de pasivos corrientes del total de activos corrientes. Los activos y pasivos se consideran corrientes si se espera que se utilicen o paguen dentro de un año. Los activos corrientes incluyen todos los activos líquidos discutidos anteriormente. Los pasivos corrientes incluyen facturas pendientes, pagos de hipotecas y préstamos que vencen el próximo año, y montos adeudados a otros que aún no son pagaderos, como salarios e intereses. El capital de trabajo neto se presenta como una cantidad en dólares y puede ser positivo o negativo. Un resultado positivo significa que quedarán activos líquidos después de que se paguen todos los pasivos corrientes y que los activos se utilicen de manera eficaz. Por otro lado, un resultado negativo significa que actualmente no hay suficientes activos líquidos para pagar todos los pasivos corrientes y que una empresa puede dirigirse a la quiebra.

Ejemplos de

Ahora veamos un par de ejemplos.

Ejemplo 1

Nelson & Associates es una pequeña empresa familiar. William Nelson se ha hecho cargo recientemente del negocio de su padre y le preocupa que no haya fondos suficientes para administrar el negocio durante el próximo año. Ha acudido a usted para calcular el capital de trabajo neto de la empresa. La empresa tiene $ 100,000 en el banco, $ 200,000 adeudados por los clientes y $ 50,000 de inventario. La empresa debe $ 225,000 a los proveedores y tiene una hipoteca de $ 500,000, de los cuales $ 50,000 vencen el próximo año. El índice de capital de trabajo neto de la empresa se calcularía de la siguiente manera: 100,000 efectivo + 200,000 adeudados por los clientes + 50,000 inventario = 350,000 activos circulantes 225,000 debido a proveedores + 50,000 porción corriente de hipoteca = 275,000 pasivo corriente 350.000 activos corrientes – 275.000 pasivos corrientes = 75.000 capital de trabajo neto Después de realizar el cálculo, podrá decirle a William que la empresa tendrá $ 75,000 en activos líquidos restantes después de que se paguen los pasivos corrientes.

Ejemplo 2

Ahora suponga todos los mismos hechos del último ejemplo, pero que Nelson & Associates también tenía un préstamo a corto plazo de $ 100,000 de un banco que vence en seis meses. Los pasivos corrientes aumentarían de $ 275,000 a $ 375,000 y el capital de trabajo neto se calcularía de la siguiente manera: 350.000 activos corrientes – 375.000 pasivos corrientes = (-25.000) capital de trabajo neto En este ejemplo, después de realizar el cálculo, podrá decirle a William que la empresa deberá generar $ 25,000 adicionales en activos líquidos para asegurarse de que se paguen todos los pasivos.

Resumen de la lección

Revisemos. El capital de trabajo neto es una medida financiera que determina si una empresa tiene suficientes activos líquidos para pagar sus facturas que vencen en un año o menos. El capital de trabajo neto se calcula restando los pasivos corrientes de una empresa de sus activos corrientes. Los activos son lo que posee una empresa y son líquidos , o actuales, si se pueden convertir rápidamente en efectivo y se utilizarán dentro de un año. Pasivo son lo que debe una empresa y están al día si deben pagarse dentro de un año. Cuando el resultado del cálculo es positivo, una empresa tiene activos líquidos más que suficientes para pagar sus facturas y está utilizando sus activos de manera eficaz. Cuando el cálculo es negativo, una empresa no tiene suficientes activos líquidos para pagar sus facturas y puede estar en peligro de quiebra.

Palabras clave y definiciones

Los resultados del aprendizaje

Determine qué tan bien preparado está para lograr estos objetivos después de estudiar la lección sobre capital de trabajo neto:

• Escriba la definición de ‘capital de trabajo neto’ palabra por palabra
• Calcule el capital de trabajo neto trabajando con algunos ejemplos

Rodrigo Ricardo Editor y fundador